استثمارات وارن بافيت المحفوفة بالمخاطر والإخفاقات
كونك مستثمرًا هو عمليًا مرادف للمخاطرة، حيث تتمثل مخاطر الاستثمار في الوقت أو القيمة الخطأ. على الرغم من وجود فريق من الخبراء يحلل السوق، ورأس المال الكبير المتاح فإن جميع المستثمرين يرتكبون أخطاء في وقت أو آخر – حتى المشاهير وكبار المحترفين. فلنتعرف في هذه المقالة من أكاديمية MarketsBloom إلى أشهر استثمارات وارن بافيت المحفوفة بالمخاطر والإخفاقات.
حيث أظهر وارن بافيت عبقريته مرات عديدة. ومع ذلك، على الرغم من براعته في الاستثمار فقد أخطأ عدة مرات أيضاً.
استثمارات وارن بافيت الخاطئة
على مدار عقود من حياته المهنية في مجال الاستثمار، لم يكن المستثمر الشهير وارن بافيت محظوظًا دائمًا. على الرغم من أن نجاحه العام مثير للإعجاب فقد أضاع بعض الفرص كما اعترف هو نفسه مرارًا وتكرارًا.
جاء خطأه الأول في وقت مبكر من حياته المهنية عندما اشترى الشركة التي أكسبته مكانة كمستثمر بارز – بيركشاير هاثاواي. لن تسميها خطأ الآن حيث أن الشركة تكتل متعدد الجنسيات لكن الأمر لم يكن كذلك دائمًا.
في عام 1962، اشترى بافيت أسهماً في شركة نسيج بيركشاير، التي تعاني من صعوبات لأنه لاحظ وجود نمط في اتجاه سعر السهم كلما قامت الشركة بإغلاق مصنع. كان ينوي بيع أسهمه في نهاية المطاف، ولكن عندما انحرفت مناقصة بينه وبين أحد المديرين انتهى به الأمر إلى شراء الشركة وطرد الإدارة بدلاً من ذلك. لقد كانت خطوة حاقدة وحماقة. في الواقع، لقد حسب ذات مرة أن إدارة أعمال النسيج لمدة 20 عامًا أخرى بدلاً من بيعها على الفور كلفته حوالي 200 مليار دولار.
مجموعة تيسكو البريطانية
تعلم بافيت أيضًا بالطريقة الصعبة مع العديد من الاستثمارات الأخرى، مثل الاستحواذ على أسهم في مجموعة تيسكو البريطانية. بحلول خريف عام 2014، أصدرت مجموعة Tesco أربعة تحذيرات بشأن الأرباح وكانت متورطة في فضيحة محاسبية. خلال ذلك الوقت، كانت شركة Buffet ، Berkshire Hathaway، لا تزال ثالث أكبر مساهم في Tesco. في النهاية، عانت شركة Berkshire Hathaway من خسارة قدرها 444 مليون دولار نتيجة لانهيار سعر السهم. في خطاب إلى المساهمين اعترف وارن بافيت بما يلي:
“المستثمر اليقظ الذي أشعر بالحرج للإبلاغ عنه كان سيبيع أسهم Tesco في وقت سابق. لقد ارتكبت خطأ فادحاً في هذا الاستثمار عن طريق التباطؤ “.
والت ديزني
الخطأ الذي ربما لا يزال يلسع استثمارات وارن بافيت هو سحب قابس والت ديزني في وقت قريب جدًا. في عام 1966، اشترت شركة Berkshire Hathaway حصة 5٪ في ديزني بقيمة 4 ملايين دولار. بعد عام واحد وزيادة أقل من 50٪ بقليل، باع بافيت أسهمه مقابل 6.2 مليون دولار بسبب تباطؤ النمو. هذه الحصة البالغة 5٪ وصلت قيمتها إلى حوالي 11 مليار دولار بحلول عام 2020.
أمازون
من الناحية التاريخية، نصح وارن بافيت المستثمرين دائمًا بالاستثمار فيما يعرفونه فقط. في هذه الحالة، فقد هو نفسه فرصة عظيمة بسبب نقص المعرفة. في مقابلة عام 2017 بعنوان “Squawk Box” ، اعترف ، “من الواضح، كان يجب أن أشتريه منذ فترة طويلة لأنني أعجبت به منذ فترة طويلة”، قال. “لكنني لم أفهم قوة النموذج أثناء تقدمي. وبدا أن السعر دائمًا يعكس قوة النموذج في ذلك الوقت. لذلك، لقد فاتني وقت كبير “.
لفترة طويلة جدًا، كان المستثمر النجم متشككًا بشأن أسهم التكنولوجيا. لقد اشترى في شركة IBM، لكن الاستثمار لم يرق إلى مستوى التوقعات. على وجه الخصوص، تأسف “Oracle of Omaha” بشدة لأنه لم يشتري أسهم Google. بعد وقت قصير من الاكتتاب العام في عام 2004، عُرضت عليه أسهم Google، لكن استثمارات وارن بافيت فشلت في التعرف على إمكانات الشركة. اعترف ناقدًا لنفسه في عام 2017: “لقد فجرت الأمر”.
في الختام كانت هذه بعض استثمارات وارن بافيت الفاشلة، للمزيد من المقالات المشابهة يمكنك زيارة موقعنا الإلكتروني، والاطلاع أيضاً على الخدمات التي يقدمها فريق MarketsBloom. كما يمكنك التواصل معنا والتحدث مع خبير للحصول على أفضل التوصيات والاستشارات. أو يمكنك التواصل معنا مباشرة عبر واتساب.
